ArcelorMittal (la «Sociedad») anuncia la fijación de precio (pricing) de sus ofertas de acciones ordinarias, sin valor nominal, y de pagarés subordinados de conversión obligatoria, anunciadas en el día de hoy.
El importe bruto total conjunto de los recursos derivados de las ofertas asciende a aproximadamente 2.000 millones de dólares (USD) (antes de la deducción de comisiones).
La oferta de acciones se realiza por un importe total de 750 millones de dólares (USD), lo que representa aproximadamente 80,9 millones de acciones ordinarias a un precio de 9,27 dólares (USD) (8,57 euros aplicando un tipo de cambio euro/dólar (USD) de 1,0816) por acción fijado en la oferta.
La oferta de pagarés de conversión obligatoria se realiza por pagarés de conversión obligatoria que representan un importe principal total de 1.250 millones de dólares (USD). Los pagarés de conversión obligatoria tendrán un período de vencimiento de tres años, su emisión se realizará al 100 % del importe principal y serán obligatoriamente convertibles en acciones ordinarias de la Sociedad a su vencimiento (excepto si su conversión se produce en una fecha anterior a discreción de los titulares o de ArcelorMittal o al concurrir determinados supuestos especificados), todo ello conforme a las condiciones de los pagarés de conversión obligatoria. Los pagarés de conversión obligatoria devengarán un cupón anual del 5,50 %, pagadero trimestralmente a trimestre vencido. El precio mínimo de conversión de los pagarés de conversión obligatoria será de 9,27 dólares (USD), precio que corresponde al precio de la oferta de acciones indicado en el párrafo anterior, y el precio máximo de conversión se ha fijado en aproximadamente el 117,5 % del precio mínimo de conversión (lo que corresponde a una cuantía de 10,89 dólares (USD)).
ArcelorMittal tiene la intención de destinar los recursos netos obtenidos a través de las ofertas a fines corporativos de carácter general, a reducir su endeudamiento y a incrementar su liquidez, consolidando así una mayor resiliencia de cara al futuro, en una coyuntura que se mantiene incierta.
La posición de liquidez de ArcelorMittal (tesorería y equivalentes de tesorería y fondos disponibles a través de líneas de crédito) a 31 de marzo de 2020 se situaba en aproximadamente 10.000 millones de dólares (USD), cifra suplementada con una nueva línea de crédito por importe (equivalente a) 3.000 millones de dólares (USD) anunciada el 16 de abril de 2020 (e íntegramente formalizada el 5 de mayo de 2020). Tras el cierre de la ofertas, los compromisos suscritos en el marco de la citada línea de crédito serán cancelados de forma proporcional a los recursos obtenidos en el marco de las ofertas menos determinados costes.
BNP Paribas, Crédit Agricole Corporate and Investment Bank, Goldman Sachs & Co. LLC, J.P. Morgan y Société Générale actúan como Joint Global Coordinators y Joint Bookrunners en el marco de las ofertas.
Una entidad fiduciaria vinculada a la familia Mittal participó en las ofertas con una orden de compra por un importe total de 200 millones de dólares (USD) (100 millones de dólares (USD) en pagarés de conversión obligatoria y 100 millones de dólares (USD) en acciones) y estará sujeta a un período de inmovilización de 180 días, supeditado a determinadas excepciones habituales en este ámbito.
Conforme a las condiciones de las ofertas, se establecerá un período de inmovilización de 180 para la Sociedad, aplicable a emisiones o venta de acciones y títulos canjeables por o convertibles en acciones, supeditado a determinadas excepciones habituales en este ámbito.
Se prevé que la liquidación de la oferta de acciones tenga lugar el 14 de mayo de 2020 o en torno a dicha fecha. Se prevé que la liquidación de la oferta de pagarés de conversión obligatoria tenga lugar el 18 de mayo de 2020 o en torno a dicha fecha. ArcelorMittal ha solicitado la admisión a negociación de los pagarés de conversión obligatoria en la Bolsa de Nueva York (New York Stock Exchange, «NYSE»), supeditado al cumplimiento de las normas de NYSE en materia de umbral mínimo de capitalización bursátil para la admisión a negociación de los citados pagarés. No existe certeza de que se cumpla este requisito. En caso de que los pagarés de conversión obligatoria sean admitidos a negociación, ArcelorMittal prevé que su negociación en NYSE comience en un plazo máximo de 30 días naturales a contar de la fecha inicial de emisión de los citados pagarés.
El presente documento es una traducción al español, a efectos meramente orientativos, del comunicado de prensa original en inglés y publicado en la página web de la Sociedad http://corporate.arcelormittal.com/. En caso de discrepancia entre ambos documentos, prevalecerá el texto original en inglés.
